01、阿峰·览宏观
①十三部门联合推进纳税缴费便利化改革。
②央行：确保新增融资重点流向制造业、中小微企业，引导贷款利率继续下行。
③党的十九届五中全会10月26日至29日在京召开。
④三季度房企发债规模创历史新高。
⑤央行数字货币研究所在沪成立金融科技公司，落地贸易金融区块链平台。
⑥广东局印发《广东省网络视听产业试点机构管理工作方案》。
⑦银保监会发布《互联网保险业务监管办法（征求意见稿）》，强化持牌经营原则，明确非持牌机构禁止行为。
⑧北向资金28日净卖出10.79亿元。立讯精密、通威股份、万科A分别获净买入6.81亿、4.47亿、3.02亿元。
⑨据光大金工测算，上周偏股混合型基金平均仓位提升1.28个百分点，主要加仓了汽车、家电等可选消费，建筑、地产等周期板块以及金融板块。
⑩上交所发布科创板上市委审议结果，同意吉利汽车科创板首发上市。
⑪银行人士表示，监管要求大型银行控制房贷规模，多家大行新增涉房贷款占比降至30%以下。
⑫来自好买基金统计数据显示，上一周（9.21-9.25）偏股型公募基金整体逆市加仓1.54%，仓位达68.51%。其中，股票型基金仓位上升0.65%，标准混合型基金仓位上升1.66%，仓位分别为87.96%和65.92%。
⑬9月28日，新浪宣布New Wave将收购新浪所有已发行的价值约25.9亿美元的普通股，每股价格43.30美元，明年一季度完成。
02、阿峰·挖题材
国企改革三年行动方案即将公布、国企改革进入快速推进阶段
据媒体报道，《国企改革三年行动方案（2020-2022年)》或将于近日对外公布，随着国企改革三年行动方案的下发，国企改革三年行动已全面启动。
点评：
专家表示，2020年国企改革进入关键的历史阶段，随着三年行动方案的实施，国有企业改革的综合效能将进一步得到提升，一些短板和弱项问题将得到有效解决，国有企业的治理体系将更加成熟定型，国有企业将更加具有活力和效率。在电网、军工、铁路等重点领域混改深化、央企及地方国企资产证券化全面提速背景下，国企改革将在新的行动方案指引下驶入“新赛道”。
相关个股：
三星加速5G毫米波部署、相关领域公司受关注
据报道，为加快5G毫米波（mmWave）部署，三星电子推出全新小型基站Link Cell，可用来强化室内的5G毫米波信号，为以5G网络为基础的办公室、娱乐场所、商场、体育馆、饭店等场所提供高覆盖率的5G毫米波信号，让5G使用体验更加顺畅。
点评：
毫米波的大带宽可赋予5G更优的性能表现，毫米波可提供高达400至800MHz的载波带宽，相比4G提升数十倍，传输速率及系统容量相应大幅提高。毫米波应用前景广泛，海外运营商5G毫米波网络已率先商用。随着相关技术的逐渐提升及海外龙头运营商的示范，国内5G毫米波网络的建设将随之提速，相关领域布局公司望迎来机遇。
相关个股：
和而泰（002402）子公司铖昌科技是国内毫米波射频芯片领域领先公司，是国内唯一一家承担国家重大型号量产任务的民营企业。
盛路通信（002446）开发的E-Band/V-Band毫米波天线、E-Band双频毫米波天线，截止2019年度末，批量交付客户超过5万套，同时公司在开发28G/38G/80G等高频/超高频段产品并加大对5G毫米波多功能芯片、LTCC技术、立体组装3D-MCM三维堆叠封装等方面的研究和投入。
央行数研所将在上海落子、金融科技行业发展可期
28日，中国人民银行数字货币研究所与上海市长宁区政府签署战略合作协议，旨在共同打造高品质金融科技功能平台和区块链技术应用示范区，为上海金融科技中心建设持续贡献力量。双方将集聚技术、人才、场景和服务优势，成立上海金融科技公司，逐步实现贸易金融区块链平台和技术研发中心落地。
点评：
国盛证券宋嘉吉认为，区块链具有数据不可篡改、可追溯等特点，是解决全产业链信任链条的关键。在金融领域，能够重构金融体系的成本与业务灵活性。天风证券沈海兵认为，金融科技重磅会议的举办表明产业正逐步走向更紧密合作，以“云、库、链”为代表的技术正在快速发展并走向应用落地。
相关个股：
蚂蚁集团入股的润和软件（300339）、科蓝软件（300663）等金融科技公司。
成本支撑叠加需求回暖、电解液价格升至年内新高
万得数据显示，9月28日，电解液（磷酸铁锂）报3.6万元/吨，本月累计上涨20%，创下近十个月新高；电解液（锰酸锂）报2.9万元/吨，本月累计上涨49%，创下了近17个月新高。
点评：
电解液价格上行的背后是成本提升及下游需求回暖。从成本端来看，9月以来，电解液原料六氟磷酸锂涨幅超过7%，溶剂碳酸二甲酯涨幅超过70%。从需求端来看，新能源汽车市场显著回暖，动力电池装机量大幅攀升。高工产业研究院数据显示，8月动力电池装机量5.11GWh，同比增长40.31%，是今年以来首次突破5GWh。8月新能源汽车生产10.56万辆，同比增长42.57%，成为首个突破10万辆的月份。
相关个股：
新宙邦（300037）的电解液产品海外出货占比快速提升，客户包括LG、三星、松下等；
石大胜华（603026）是全球最大的电解液溶剂供应商。
国家级平台启动、全球规模最大区块链底层服务环境
9月27日，区块链服务网络（简称“BSN”）发展联盟联合相关合作伙伴在北京举行了“BSN开放联盟链项目”全球启动仪式。BSN是由国家信息中心、中国移动通信集团有限公司、中国银联股份有限公司共同发起和建立的跨云服务、跨门户、跨底层框架，用于部署和运行各类区块链应用的全球性基础设施网络，是全球规模最大的区块链底层基础服务环境，目前已在全球建立了一百二十余个公共城市节点。
点评：
区块链正成为继大数据、云计算、人工智能、虚拟现实等技术后又一项将对未来产生重大影响的新兴技术，有望推动人类从信息互联网时代步入价值互联网时代，呈现数十倍甚至百倍于互联网的发展。
相关个股：
环球印务（002799）与北京爱斯瑞特合作成立新公司，充分利用双方股东在专业制造和区块链技术的优势，培育和打造新一代区块链技术产品和服务。
先进数通（300541）正在投入研发涉及区块链技术的解决方案，包括大规模分散客户的数据采集、部分支付场景等领域。
三代核电技术“国和一号”完成研发、年发电超100亿度
据央视新闻报道， 9月28日，国家电力投资集团宣布，我国具有完全自主知识产权的三代核电技术“国和一号”完成研发。“国和一号”是我国十六个重大科技专项之一，代表着当今世界三代核电技术的先进水平，是我国核电技术研发和产业创新的最新成果。
点评：
据悉，“国和一号”核电机组设计寿命达60年，发生严重事故的概率相比二代核电机组降低100倍。单台机组年发电量将近130亿度，可满足超过2200万居民的用电需求，每年可减少二氧化碳等温室气体排放超过900万吨。
相关个股：
超级电容加锂电池有轨电车工程完工、全国第一条
近日，国内首条采用“超级电容+钛酸锂电池”储能供电装置的有轨电车工程完工，目前正紧张进行试运行调试，为年底全线开通运营奠定了基础。
点评：
据介绍，这条线路在全国首次采用“超级电容 + 钛酸锂电池”混合储能供电装置技术。线路系统超级电容单体容量达9500法拉。车辆达到站点时，在乘客上下车间隙，车辆就自动完成充电，用时不到30秒，实现车辆能耗和补给动态平衡，确保车辆全程不间断运行。同时，车辆配置钛酸锂电池可在突发状况和紧急状态下为车辆补偿供电，极大的提升了车辆运行的应急能力。车辆制动时将80%以上的制动能量回收至超级电容形成电能储存，实现能量循环利用，做到了高效节能。
相关个股：
新筑股份（002480）、宏达电子（300726）等。
03、阿峰·读研报
1、跨境电商:国内跨境电商物流市场迎来加速发展拐点的理由主要有是中国制造加速走向全球，国内物流企业有望迎来国产替代;二是疫情加速海:外电商渗透。券商预计当前B2C跨境电商物流市场的景气度和行业竞争格局类似10年前国内快递行业，短中期行业成长红利下，预计各家企业将享受40%+业务年增速。关注华贸物流、嘉城国际。
2、白酒:券商调研指出，高端酒中秋发货环比提速，Q3名酒出货有增长。27日之前，四川茅台9月计划已执行，五粮液及老窖10月计划均已执行，大商反馈五粮液及国窖单Q3发货量接近双位数增长。量价措施谨慎，2020高端酒中秋季库存处于低位。茅台、五粮液及国窖库存分别在1周，2周，3周之内。
3、坤彩科技:公司是亚洲第1、全球第2大的珠光材料公司。二氧化钛是珠光原材料之一，公司用萃取法制备二氯氧钛具有明显成本优势。其自主研发的全球首套萃取法工艺建设的第一条10万吨高端二氧化钛项目预计10月投产，若该技术可实现大规模生产则将彻底颠覆传统工艺生产方式和整个行业。远期计划形成年产50万吨二氧化钛和氧化铁颜料的生产能力，可获毛利47亿，打开新的成长空间。
4、金力永磁:国内永磁龙头，从风电向新能车、变频空调、消费电子等领域延伸，目前已成为特斯拉、博世、美的格力等头部企业供应商。2020 年产能12000吨，占据国内高性能稀土永磁30%产能，预计2023年扩到25000吨全球第一，叠加高毛利产品放量，营收和净利都将是跨越式增长。
04、阿峰·点个股
据阳光电源（300274）官微消息，9月28日，中国电建集团贵州工程有限公司与阳光电源合作的卡塔尔800.15MWp光伏电站项目正式签约。该项目由日本丸红和法国道达尔公司联合开发投资、中电建贵州工程承建。项目位于哈尔萨地区，占地10平方公里，计划于2022年4月全容量并网。针对当地高温、风沙的气候环境，阳光电源为其提供了1500V 组串式解决方案SG250HX，并配备应用跟踪系统及高效双面组件。
建成后，将是世界第三大单体光伏项目，也是卡塔尔地区第一个大型光伏电站，可保障2022年卡塔尔世界杯的供电需求，并满足当地约10%的电力需求高峰。此次卡塔尔项目是继阿曼500MW、阿联酋900MW项目后又一具有里程碑意义的成果。
海宁皮城：与阿里巴巴集团达成战略合作、淘宝云市场正式上线
海宁皮城（002344）与阿里巴巴集团达成战略合作，海宁皮革城淘宝云市场正式上线。与此同时，实体市场数智化改造、淘宝大学海宁基地授牌。据悉，9月28日起，打开淘宝APP，一个崭新的“皮草频道”将成为消费者的新宠。这是海宁皮革城联合淘宝网构建的包含天猫、淘宝C店、直播达人等于一体的海宁皮革城淘宝云市场；也是淘宝现有众多分支平台中，首次由专业市场全权运营方的专属频道。
截至目前，已经报名入驻云市场的海宁企业已经达到300多家。据悉，首批入驻企业将经过严格筛选，最终确定50家优质企业上线。分析认为，在不久的将来，这一名单将扩展到千家以上，还将扩展到全国各地的分市场，云市场总粉丝量超千万，让更多皮革皮草企业享受到云市场带来的发展新机遇。
