现金流量表里的“现金”
现金流量表是以现金为基础编制的，这里的现金是指企业库存现金、可以随时用于支付的存款。具体包括:
1.库存现金
库存现金是指企业持有可随时用于支付的现金限额，即与会计核算中“库存现金”科目所包括的内容一致。
2.银行存款
银行存款是指企业存在金融企业随时可以用于支付的存款，即与会计核算中“银行存款”科目包括的内容基本一致，区别在于:存在金融企业的款项中不能随时用于支付的存款，如不能随时支取的定期存款，不作为现金流量表中的现金，但提前通知金融企业便可支取的定期存款，则包括在现金流量表中的现金范围内。
3.其他货币资金
其他货币资金是指企业存在金融企业有特定用途的资金，如外埠存款、银行汇票存款、银行本票存款、信用证保证金存款、信用卡存款等。
4.现金等价物
现金等价物是指企业持有的期限短、流动性高、易于转换为已知金额的现金、价值变动风险很小的投资。现金等价物虽然不是现金，但其支付能力与现金的差别不大，可视为现金。
反映企业短期偿债能力的指标有许多种，如流动比率、速动比率、现金比率等。这些指标有一个共同点，那就是它们都以有关项目，如流动资产、速动资产(指流动资产扣除变现能力相对较弱的存货和无法变现的费用后的余额)、现金等的期末数和流动负债的期末数进行比较，根据两者之间的比率大小来分析企业偿债能力的大小。但这些指标反映的是企业在发生财务危机时的偿债能力，即企业正常的生产经营过程中断，不再有新的现金流入，因而只能依靠现有现金以及其他流动资产来偿还。而现金流量指标则不同，它反映的是企业在一个会计期内实际收到和支出的现金量和结存量，因而能更真实、直观地分析企业的偿债能力。
运用现金流量分析企业的偿债能力，主要是将本期取得的收入和本期所偿付的债务进行比较，来确定企业的偿债能力。企业在本期内所取得的收入首先应用来偿还各项债务。企业本期内偿还的债务，包括以前各期借入而在本期偿还的债务和本期借入且在本期偿还的各项债务，企业在以前各期借入在本期偿还的债务，在上年末资产负债表上表现为期初余额。企业在本期内取得的收入，首先应用来偿付以前各期借入本期到期的债务，然后再来偿付本期发生的各项债务，
但是在正常的生产经营情况下，企业当期取得的现金收入，首先应当满足生产经营活动的一些基本支出，如购买货物的支出，支付增值税进项税额的支出，缴纳各种税金的支出，支付职工的基本工资以及其他相关的经营费用支出等，因为这些支出是为取得经营活动的现金收入所必须支出的，没有这些支出就无法取得现金收入，特别是其中的经营活动现金收入，然后才能满足偿还债务的现金支出，包括偿还债务的本息。这样，企业正常的生产经营活动才能顺利进行。所以分析企业的偿债能力，首先应该看企业当期取得的现金收入，在满足了经营活动的基本现金支出后，是否有足够的现金用于偿还到期债务本息。
经营净现金比率
经营净现金比率是指经营活动的净现金流量与流动负债或总负债的比率，用来反映企业获得现金来偿还债务的能力。计算公式为:
经营净现金比率(短期债务)=经营活动的净现金流量/流动负债
经营净现金比率(全部债务)=经营活动的净现金流量/总负债
企业为了偿还即将到期的流动负债，固然可以通过出售投资、长期资产等取得投资活动现金流入，或者靠筹资活动来解决，但最安全可靠的办法还是利用企业自身经营活动取得现金流量。前一公式反映的是企业的短期偿债能力，后一公式反映的是偿付全部负债的能力。
青岛啤酒的经营净现金比率为:
经营净现金比率(短期债务)=经营活动的净现金流量/流动负债
=1094093892/5326316189
=20.54%
经营净现金比率(全部债务)=经营活动的净现金流量/总负债
=1094093892+5556899196
=19.69%
净现金流量对现金股利比率
净现金流量对现金股利比率，是指来自于经营活动的净现金流量与当期支付的现金股利的比率，其计算公式为
净现金流量对现金股利比率=经营活动的净现金流量/现金股利
该指标表示公司用年度正常经营活动所产生的现金净流量来支付股利的能力，其值越大，表示公司支付股利的能力越强;反之，公司支付现金股利的能力就越低。一家公司的股利发故与公司的股利政策以及公司对投资者的态度有关。如果公司无意发放股利，而是更愿意用这些现金流最进行再投资，以扩大生产规模，期望获取较高的再投资收益，从而提高公司的盈利能力，这时，净现金流量对现金股利比率的意义就不是很大。
每股经营活动现金流量
该指标是指经营活动现金净流量与总股本之比，用来反映企业支付股利和资本支出的能力。计算公式为:
每股经营活动净现金流量=经营活动净现金流量/总股本
一般而言，该比率越大，证明企业支付股利和资本支出的能力越强。
根据表所示的数据，青岛啤清的每股经营活动净现金流量为:
每股经营活动净现金流量=经营活动净现金流量/总股本
=1094093892/1308219178
=0.84
现金到期债务比
以经营活动的现金净流量与本期到期的债务比较，可以体现企业的偿还到期债务的能力。企业能够用来偿还债务的除借新债还旧债外，一般应当是经营活动的现金流入才能还债。其公式为:
现金到期债务比=经营活动现金净流量/本期到期的债务
本期到期债务=一年内到期的长期负债+应付票据
根据表所示的数据，青岛啤酒的现金到期债务比为:
本期到期债务=一年内到期的长期负债+应付票据
=126203635+207267627
=33347126210
现金到期债务比=经营活动现金净流量/本期到期的债务
=1094093892+333471262
=3.28
销售现金比率
该指标反映每元销售得到的净现金流入量，其值越大越好。其公式为:
销售现金比率=经营活动现金净流量/销售额
计算结果要与过去比，与同业比才能确定高与低。这个比率越高，企业的收入质量越好，资金利用效果越好。
根据表所示的数据，青岛啤酒的销售现金比率为:
销售现金比率=经营活动现金净流量/销售额
=1094093892+13709219729
=0.79%
全部资产现金回收率
该指标说明企业资产产生现金的能力，其值越大越好。其公式为:
全部资产现金回收率=经营活动现金净流量/期末资产总额
把上述指标求倒数，则可以分析，全部资产用经营活动现金回收，需要的期间长短。因此，这个指标体现了企业资产回收的含义。回收期越短，说明资产变现能力越强。
根据表所示的数据，青岛啤酒的全部资产现金回收率为:
全部资产现金回收率=经营活动现金净流量/期末资产总额
=1094093892+11545234601
=9.48%
