经营性流动资金等于经营性流动资产减去经营性流动负债。经营性流动资产由业务经营所需的所有流动资产组成，包括经营现金、应收账款、存货和预付费用，但不包括富余现金和可交易证券，即经营业务所需之外的现金。
可交易证券
无息经营性流动负债包括那些与公司当前业务相关的债务。最常见的经营债务是与供应商（应付账款）、员工（累计工资）、客户（递延收入）和政府（应付所得税）相关的。如果一项债务被认为是经营性的而不是融资的，它应该被计入经营资产以及所得的投入资本。
有人认为经营债务，如应付账款，是一种融资，不应该和其他借款区别对待。这种看法会导致NOPLAT和投入资本定义的不一致。NOPLAT是指债权和权益投资者可获得的收入，因此，在计算ROIC时，应该除以负债加权益。虽然供应商给客户一个在30天内付款的权利可能会收取一些隐含的利息，但这种索取已经是价格的一部分，因此也是货物成本的一部分。因为在计算NOPLAT时货物成本要从收入中减去，因此，在计算投入资本时，经营债务也必须从经营资产中减去。
不动产、厂房和设备（生产设备和工具）净值的账面价值总是包含在经营资产之内。
