阿峰览宏观
![[涨停早知道]关键词：核电、电力(2019/7/29)](/res/479876.jpg)
1、刘*主持召开国务院促进中小企业发展工作领导小组第三次会议，研究部署进一步支持和促进中小企业发展。
2、刘*到工信部调研指导工作：在改造传统产业、加快新兴产业发展中努力形成新的增长点。
3、外汇局：2018年经常账户顺差与GDP之比为0.4%处于合理区间。
4、境外投资者获准“沪股通”购买部分科创板股票，有望增加这些新兴企业的市场流动性。
5、外汇局回应增持黄金储备：有助于调节和优化国际储备组合的整体风险收益特性。
6、证监会：将尽快形成财务信披争议问题监管口径。
7、基金重仓股集中度创九年新高，抱团大消费。
8、去年我国“三新”经济增加值相当于GDP的比重为16.1%。
9、河北张家口市张北柔性直流电网试验示范工程预计年底建成投运。该工程是世界首个柔性直流电网工程，也是世界上电压等级最高、输送容量最大的多段柔性直流输电工程。
10、中共中央办公厅、国务院办公厅印发《关于深化消防执法改革的意见》，提出了简政放权、加强事中事后监管、规范消防执法行为等五方面任务。
11、证监会26日表示，正在推动尽快修改完善《证券法》《刑法》有关规定，拟对信息披露虚假等行为大幅提高刑期上限和罚款罚金数额标准。
12、人民银行26日发布《金融控股公司监督管理试行办法（征求意见稿）》，要求金融控股公司实行“牌照制”，并且投资非金融业务不得超15%。
13、上证报资讯获悉，中央国家机关事业单位、山东省、湖北省等多地职业年金计划已相继投资运营，后续其他省市职业年金资金也将陆续投入市场。
14、2019年证券公司分类评价结果公布，AA梯队券商从12家减少为10家，天风、国信由A级升至AA级，另有4家去年的AA级券商降级。
15、中国核电26日晚间公告，旗下漳州核电项目已获得核准，将建设两台“华龙一号”核电机组。
阿峰挖题材
三因素助推量价齐升 啤酒股业绩释放可期
据食品饮料行业的线上销售数据显示，6月份啤酒销售量同比增长16.24%，销售均价同比提升9.74%，整体呈现量价齐升态势。
点评：我们看好啤酒股三季度业绩，除了季节性因素外，还有新增的两大因素：
1）夜经济。近日，在北京、上海、济南、天津等城市相继出台的新一轮促消费政策中，“夜经济”一词作为新消费增长点频频出现。饿了么数据更是显示，2019年上半年，福州的啤酒订单量同比增长了76%。在青岛，夜间啤酒订单增速更是达到了268%，增速居全国第一。外卖点一份冰啤酒，是夏日夜生活不可少的仪式感。有机构研究认为，夜场渠道兼具量与利润，预计全年影响行业销量50万千升，短期对利润影响较大。
2）出口增长势头良好。今年5月，中国出口啤酒3.794万千升，同比增长15.2%；金额为1.5438亿元，同比增长11.7%。今年1-5月，中国累计出口啤酒16.080万千升，同比增长7.4%；金额为6.6737亿元，同比增长4.0%。另据韩国媒体报道，在韩国市场，一直稳居销量榜第一的日本啤酒销量出现下降，而中国啤酒的销量则大幅上升。而近期韩国抵制日货情绪更是加重了这一趋势。
相关个股：
青岛啤酒（600600）产品主要面对中高端啤酒消费市场进行推广和销售，并保持了在国内中高端市场的领先地位。出口方面，公司目前已进入超过100个国家和地区的市场，啤酒出口量占中国啤酒出口总量的57%。
珠江啤酒（002461）以打造“中高端啤酒领军企业”为目标，2015-2017年，公司高档啤酒销售占总销量比例25.11%、28.86%、33.48%。呈现逐年增高的趋势。出口上，目前珠江啤酒的十几种产品已经出口到了40多个国家，涵盖了东南亚、欧洲、北美、非洲等市场。
全国多地用电负荷攀新高 部分区域或电力短缺
7月中旬以来，持续高温天气拉动全社会用电负荷快速攀升，全国多地用电负荷刷新历史记录。
点评：多省份用电负荷的急剧攀高，意味着今年的迎峰度夏形势复杂严峻，电力供应面临很大挑战。据《中国能源报》报道，华北电网今年最大电力供应缺口达1050万千瓦，华北区域电力平衡难度前所未有。《国家电网报》报道，今年迎峰度夏期间，江苏区外来电支援力量或将不足，供电能力紧张，在出现极端高温天气情况下，全网存在约100万千瓦的供需缺口。《江西晨报》称，江西省发改委预计，今年迎峰度夏期间，全省统调最高用电负荷2400万千瓦。以当前电网最大供应能力应对7-8月份最高用电2400万千瓦、2350万千瓦负荷，分别存在230万千瓦、180万千瓦电力缺口。一旦出现极端高温天气，电力供需缺口将进一步扩大。大暑过后，中央气象台多次发布黄色高温预警。需求放量叠加来水偏丰，我们继续看好水电板块。
相关个股：
长江电力（600900）、国投电力（600886）、川投能源（600674）等可继续关注。
皖能电力（000543）是安徽省最大的发电集团，因受益于煤炭采购价格同比下降，上半年业绩预增91.85%至184.22%；
华电国际（600027）是华电集团旗下火力发电龙头企业，业务主要集中在山东等利用小时较高的省份。
多款新游戏推出 腾讯游戏二季度或逆转
24日，腾讯Nintendo Switch官方微博、微信公众号正式上线，并宣布将作为任天堂在中国国内的代理方，引进任天堂最新的游戏平台Nintendo Switch。
点评：本周后期，腾讯港股高举高打，创近两个月新高。高盛发表报告称，腾讯将在8月14日公布第二季业绩，预期腾讯的手游收入按年增加23%。此前腾讯游戏业务连续三季度同比负增长。
相关个股：
云图控股（002539）致力打造国内优秀的直营连锁“云图电竞馆”，云图电竞馆得到腾讯游戏官方授权特设腾讯互娱专区，成为腾讯互娱旗下游戏、影视、动漫、文学等娱乐内容的线下分发渠道，并在店招醒目的展示腾讯游戏标志，用于赛事活动的官方认证和门店品牌展示。
完美世界（002624）研发、腾讯独家代理的手游产品《云梦四时歌》于5月21日上线。
国内最大 阿里云飞天大数据平台亮相
25日，阿里云飞天大数据平台在阿里云峰会上海站正式亮相。据悉，这是中国唯一自主研发的大数据计算引擎。飞天大数据平台是当前国内规模最大的计算平台，可扩展至10万台计算集群，曾创下四项海量数据排序世界纪录。在阿里巴巴经济体中支撑了全局数据存储和计算，单日数据处理量超过600PB。
点评：阿里巴巴集团C7O张建锋表示,今年将是云计算全面替代传物T的点。阿里云将以飞天云架作系统飞天大数据平台、阿里巴巴双中台和智联网AT,助力政企客广全面上云。
相关个股：
银信科技(300231)和阿里签订飞天平台敏捷版及Docker企业版云计算产品代理协议，成为这两个产品在大金融行业的总代理，也是唯一代理。
浙数文化（600633）与阿里云签订《加快推进云计算服务框架合作协议》，阿里云提供阿里云飞天计算模块，提供技术与人才支撑；公司“富春云”数据中心提供云服务基础设施。
涨5%-8% 硅酮胶月底再迎一波涨价潮
近期，有机硅市场价格一路攀升，涨价幅度在日渐加大。随着压力逐步传导，身处淡季的下游硅酮胶企业也揭竿而起。本周，又有多家硅酮胶企业纷纷发布涨价函，宣布产品涨价。
点评：硅酮胶企业称，涨价主要是因为原材料价格持续上涨，供货延期，迫于生产成本不断上升，为保证继续提供优质的产品与服务，不得不选择上调价格，部分厂家涨幅在5%-8%，多数在7月底或8月1号开始执行最新价格。并表示，若原材料继续上涨，将保留进一步调价的权利。
相关个股：
新安股份（600596）、金银河（300619）、集泰股份（002909）等。
美联储降息在即 关注黄金板块投资机会
26日，美国第二季度实际GDP年化初值环比增长2.1%，好于市场预期的1.8%，但纽约商品交易所8月份交割的黄金期货价格不跌反涨，报收于每盎司1419.30美元，涨幅为0.3%。金价上涨是在地缘政治不确定性以及包括美联储在内的各国央行暗示未来几个月将转向更加宽松的货币政策的背景下出现的，未来金价仍有望继续走高。
点评：据世界黄金协会公布的数据显示，6月份全球黄金ETF的持仓规模大幅上升至2548吨，增幅达127吨，相当于55亿美元的净流入，全球黄金ETF资产管理规模则上升15%至1150亿美元，是2012年以来最高的单月涨幅。此外就国内情况而言，中国人民银行公布的数据显示，6月份我国官方的黄金储备为6194万盎司，约合1926.6吨，环比增加33万盎司，实现了自2018年12月以来连续第7个月增持。
相关个股：
山东黄金（00547）、恒邦股份（002237）、老凤祥（600612）等。
高校书店春天来了 相关企业受益明显
日前，教育部下发《教育部办公厅关于进一步支持高校校园实体书店发展的指导意见》。《意见》提出，各高校应至少有一所图书经营品种、规模与本校特点相适应的校园实体书店，没有的应尽快补建。
点评：自中宣部等11部委联合印发《关于支持实体书店发展的指导意见》以来，高校校园实体书店得到一定发展。但是受移动互联网发展带来的数字阅读和网络购书的冲击，部分校园实体书店仍然经营困难。《指导意见》的推出目的为，支持高校校园实体书店建设和发展。
相关个股：
中原传媒（000719）河南省校园书店签约308家，建成119家；
南方传媒（601900）2018年公司有校园书店137个，乡镇书店57个。
消防产品市场准入限制放宽千亿级市场待挖掘
中办、国办近日印发《关于深化消防执法改革的意见》，放宽消防产品市场准入限制，将强制性产品认证目录中的13类消防产品调整出目录，改为自愿性认证，仅保留公共场所、住宅使用的火灾报警产品、灭火器、避难逃生产品的强制性产品认证；向社会开放消防产品认证、检验市场，凡是具备法定条件的认证、检验机构，均可开展认证、检验工作。
点评：机构报告显示，根据固定资产投资额和消防经费测算，2017年消防市场容量合计约2761亿元，2020年消防市场规模可达5200亿元。传统消防行业存在“大行业、小企业”现象，国内大型消防企业的营收规模远低于市场总规模的1%，行业内排名前30名企业的市场占有率不足10%。市场准入限制放宽，行业整合大戏有望开启，优势企业有望受益。
相关个股：
海伦哲（300201）是消防车领先企业，民用产品和军品均有涉及。
威海广泰（002111）稳居国内消防车企业的第一梯队，同时还拥有消防报警业务。
广东5G基站建设提速超预期相关公司有望受益
据媒体报道，截至6月底，广东全省已建成5G基站8949座。按广东最新计划，今年底全省5G基站将超过3.2万座，广州、深圳将分别达1.46万座、1.43万座。
点评：此前出台的《广东省加快5G产业发展行动计划（2019-2022年）》显示，到2020年底，广东全省5G基站 累计要达6万座，到2022年底累计达17万座。当前，广东省5G产业占全国超过50%，而按照广东省工信厅预测 ，2022年全国5G产业规模将超2万亿，广东将占60%。同时，广东省工信厅还透露，目前广东省5G产业相关企 业约1600家，其中最大优势是通信设备制造跟智能终端，如通信设备制造占全国产值75%。
相关个股：
高斯贝尔（002848）5G核心高频板材获工信部验收。
通宇通讯（002792）5G产品基站天线和射频器件产品进入批量交付阶段。
大富科技（300134）是华为金牌核心供应商，5G系列产品批量供货。
我国数字交通顶层设计出台 出行信息服务全覆盖
交通运输部近日印发《数字交通发展规划纲要》。《纲要》要求，推进车联网、5G、卫星通信信息网络等部署应用，完善全国高速公路通信信息网络，形成多网融合的交通信息通信网络，提供广覆盖、低时延、高可靠、大带宽的网络通信服务。
点评：作为未来交通优先发展的主题，智能交通系统对于提高交通管理效率、缓解交通拥挤、减少环境污染、确保交通安全起到了非常重要的作用，符合国家建设“智慧城市”、“绿色城市”和“平安城市”的要求，得到政策面的大力支持。据前瞻产业研究院的预计，我国智能交通行业市场规模将呈加速增长态势，2019年将突破1500亿元，2022年将突破2000亿元。
相关个股：
多伦科技（603528）致力于智能交通领域的多元化发展，主打产品包括城市智能交通综合管理平台、交通信号控制系统、信息采集系统、交通诱导系统、数字监控系统等，广泛应用于全国20多个省近400个大中城市。
皖通科技（002331）主营高速公路信息化建设，承担了高速公路综合信息管理系统、高速公路交通信息综合服务平台等项目的建设。
千方科技（002373）业务覆盖智能交通的多个领域，涉及交通信息采集、数据处理、解决方案、产品服务等完整的信息化产业链。
全国奶业振兴推进会议召开 健康中国强壮民族不可或缺
7月25—26日，全国奶业振兴工作推进会议在宁夏吴忠市召开。会议强调，当前和今后一个时期，要抓好奶源基地建设、质量安全监管、奶农发展乳制品加工、养殖加工利益联结和奶业主产省振兴等重点工作。同时，要充分发挥农业农村部门的牵头作用，加强工作落实的指导督查，为奶业全面振兴创造良好条件。
点评：奶业是健康中国、强壮民族不可或缺的产业，是农业现代化的标志性产业和一二三产业协调发展的战略性产业。我国人均奶类占有量与发达国家相比仍有较大不足。随着人口增长、人民生活水平提高，奶类消费可望在较长时期内保持稳定增长态势。
相关个股：
伊利股份（600887）是我国最大的奶制品企业，在全国拥有自建、在建及合作牧场2400多座，规模化集约化养殖在奶源供应比例中达到100%。
西部牧业（300106）是我国新疆最大的原奶供应商。
疫情多发需求有所提高 鸡蛋价格持续大涨
根据农业农村部监测的最新数据显示，目前全国鸡蛋的平均批发价格为每公斤9.76元，比7月初上涨16.7%，比3月份鸡蛋价格最低时期上涨44%。
点评：业内人士称，由于高温高湿，产蛋率从93%-94%下降到88%-89%。根据农业农村部监测分析，除高温天气外，多重原因导致目前鸡蛋价格上涨包括：蛋鸡疫情比往年多发、饲料价格上涨、鸡蛋需求量比往年有所提高等。
相关个股：
民和股份（002234）、益生股份（002458）、仙坛股份（002746）等。
阿峰看研报
达安股份：公司主营业务工程监理，尤其是通信领域的监理。5G牌照的发放及5G商用将释放大量5G基建需求，公司签订的大额框架合同有望落实为订单，快速转化为收入。同时公司正在加快横纵产业链整合，顺利进入电力和水利工程监理领域。天风建筑唐笑最新报告预计公司未来几年业绩会呈现增长态势。
恒生电子：伴随金融科技发展以及金融市场开放，金融IT市场成长空间有望被进一步打开，恒生电子长期技术为本，传统业务稳步增长，卡位优势明显；创新业务多点布局，已初具规模。招商计算机刘泽晶认为2019年公司面临资本市场复苏、政策落地以及金融市场开放三大发展机会，业绩有望实现持续快速增长。
恩捷股份：新能源汽车8-9月份产销量回升可能引发市场做多情绪。公司作为国内湿法隔膜龙头市占率2019年一季度达到45%，在规模、成本、研发等各方面均具有明显优势逐步实现高端隔膜国产替代。此外，公司今年开始不断突破海外大客户，中泰证券预计公司将持续快速增长。
焦炭：7月22日，山东省发改委发布关于对《山东省煤炭消费压减工作总体方案（2019-2020年）》征求意见函，文件指出为完成国家确定的山东省“十三五”期间煤炭消费压减10%的任务目标。华创证券大宗商品团队认为下半年焦炭行业去产能和环保限产有望共振，供需关系或将偏紧，焦炭价格有望迎来积极表现，建议重点关注煤焦一体化龙头企业。相关公司：开滦股份、金能科技。
金牌策略：本周分析师对于成长风格一致看多。其中广发证券的观点具有代表性，认为在目前必选消费品仓位较高且面临中报压力的情况下，科创板、华为5G手机上市等多重催化下科技成长风格仍将表现较强，而军工有南北船合并以及国庆70周年阅兵，交易性机会也比较多。
阿峰点个股
光正集团：加大对眼科医疗业务的投入
光正集团（002524）已明确“聚力眼科医疗业务，加快整合辅助产业”的战略发展思路。目前公司已落实能源业务的整合，公司还将加快落实对钢结构业务的剥离工作，未来将集中优势资源通过“内生+外延”的方式加大对眼科医疗业务的投入，落实做大做强眼科业务的目标。2018年6月公司完成对上海新视界眼科医院投资有限公司51%股权收购。眼科板块业务覆盖眼科医疗的全科室，其中包括白内障专科、青光眼专科、眼底病专科、屈光手术专科、斜视及儿童视光专科、眼表泪道病专科6个临床科室和医学验光配镜中心。
卓郎智能：新产品有望打破日企在涡流纺领域的垄断格局
卓郎智能（600545）注重产品的研发工作。在今年巴塞罗那纺织技术博览会中，公司已经推出一系列新产品：BD半自动转杯纺、Autocoro全自动转杯纺、Autoconer全自动络筒机、Autoairo全自动涡流纺纱机等。其中，全新的BD半自动纺纱机采用了革命性的模块化设计，可以通过添加组件由半自动升级为全自动转杯纺机，能够满足不同客户的需要。Autoairo全自动涡流纺机是公司推出的第一代涡流纺产品，未来有望打破日本企业在涡流纺领域的垄断格局。此外，公司目前是全球天然纤维纺机制造的领导者，在销售收入，净利润，产品技术等多方面均处于行业领先地位。未来公司将不断开拓新兴市场，提升核心竞争力，巩固自身的行业地位，公司预计在5年内将可以为下游客户实现无人化生产，并将通过数据服务提升客户效益。
