这种战术应该是在售出的期权费收益小于行使期权的收益时才使用。
保存看涨期权
例如，某年4月1日，现货金价为530美元/盎司，某交易商看好金价上涨，他购入10月份期货100盎司金购买的权利，期货价位是540美元，因此付期权费50美元/盎司，总投入50x100=5000美元。假如6月15日金条价上涨至600美元，期权在到期之前还有3个多月，但它的价格伴随金价的上升而上升，期权费上升至70美元/盎司。而一旦交易商判断完全错误，最大的损失就是放弃买期权，使其最大的损失控制在50美元/盎司之内。假定交易商一直持有看涨期权，他承受了金价从600美元时就停止不动的风险。他的净利只是10美元/盎司，（600-540）-50（期权费）=10美元。7个月的收益10x100=1000美元，收益率为20%。
