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实战讲解有哪几种与不确定性决策有关的决策准则?

2019-12-29 20:58:04  来源:如何炒股  本篇文章有字,看完大约需要5分钟的时间

实战讲解有哪几种与不确定性决策有关的决策准则?

时间:2019-12-29 20:58:04  来源:如何炒股

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以下就是几种与不确定性决策有关的决策准则。

(1)期望收益最大准则或期望损失最小准则

该评价标准从统计学的角度,用数学期望来权衡方案的各种可能结果,期望从多次的决策中取得平均收益最大。

(2)最大可能准则

有时候,人们为了决策方便,虽然未来状态是不确定的,但是更愿意相信未来那种大概率的状态会发生。所以便采取大概率状态下的收益作为标准来衡量各个决策方案的优劣性,这就是最大可能标准。

实战讲解有哪几种与不确定性决策有关的决策准则?

比如在上例中,大盘最大可能状态为上涨,概率达到了50%,在这个状态下,三种方案的收益分别为: 7%、5%、3%,所以按照最大可能标准应该选择方案A。

很多时候未来状态发生的概率是未知的,比如对于,上面的例子,很多时候大盘的状况是很难分析清楚的,那么这时各个决策方案的期望收益是无法计算的,哪个方案是最大可能也无法知道,所以上面介绍的两个准则就无法参照。此时,人们会按以下几种原则进行决策。

(3)乐观准则

乐观准则是假定决策者的心态为乐观的,他会认为各种状态中最有利的情况必然发生,此时决策者会在最好的情况下追求最大收益的相对冒险的决策。

在上例中,方案A、B、C的最大收益分别为7%、5%、3%,其中方案A收益最大,按乐观准则,此时应该采取方案A。

(4)悲观准则

悲观准则恰好与乐观准则相反,它是假定决策者的心态为悲观的,他会认为各种状态中最不利的情况必然发生,此时决策者会在最不利的情况下追求最追有利结果的相对保守的决策准则。在上例中,方案A的最小收益为. -5%,方案B的最小收益为-3%,方案C的最小收益为-0.5%,方案C最大,按照悲观准则,此时应该采取方案C。

(5)最小后悔准则

在决策制定后,很有可能实践中发生的状态与决策者采取的方案不符,决策者在心理上对于过去不理想选择必然产生自责,这就是后悔。

在上例中,假设决策者采取了方案A,如果实际大盘状态为下跌时,决策者会自责:为什么没有选择方案C,因为选择方案A产生了5%的亏损,而如果选择方案C,那么亏损为0.5%。这样就产生了后悔心理。

最小后悔准则的目标就是使决策者的后悔程度达到最小。它要先求得各个状态下每个决策方案的后悔值,后悔值就是该决策的收益与该状态下最优决策的收益的差。

这样,就可以将每个决策的各个状态下的后悔值求出来,得到一个后悔值矩阵,再将每个决策的最大后悔值求出来。找到这些最大后悔值里的最小点,便是符合最小后悔值准则的决策方案。


来源:如何炒股 编辑:零点财经

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