理学知识告诉我们，能源以消耗或辐射方式发送信息.揭示其内部规律。同样，具有真正预测功能的走势图模式发出的信息也可以通过数学知识被发现和量度。当交易信号在两种分析类型中聚合时，操作机会能够产生良好效果的概率就大大增加。
如果能了解两个常见的有关指标应用的规律，就可以缩短学习的过程。首先，很多著名的专家出版了无数的著作对于少数几个技术指标的变化形式进行了分析。所以，交易者可以坚持使用那些经典的技术，除非它们在自己的交易中不起作用，或者限制了个人的操作风格。第二，所有的技术指标都有着同样的缺陷:这些指标只有在某些特定的阶段才起作用，在其他情况下则无效。在进行投资分析之前首先确定投资条件，才能避免解读错误。
要注意行情中出现的超买超卖陷阱。这个指标很有用，它能够在波动指数进入极限范围时体现交易状况。但是这个策略并不是放之四海而皆准的，在趋势发展过程中会降低利润。例如，通常认为，随机指标超过80时应该卖出或者低于20时应该买进，但是这种做法在大型向上或向下突破行情中会导致失败。所以在试图解释- .个技术指标以前，必须要先观察模式，要记住马丁.茨威格提出的经典忠告:“趋势是你的朋友。”
同时利用模式分析和技术指标来预测价格的未来走势。但是指标必须要支持模式，而不是模式支持指标。模式能够测算回报风险比，确定价格目标，以及最佳的操作日标。利用指标来确定隐蔽的离散现象，预测即将发生的反转。例如，当随机指标一夜之间从超买状态发生急剧反转时，预示可能发生上行突破，这个时候就不要按整理收缩状态买进。或者在熊市行情中，如果RSI从一个超卖状态掉头向上，应该避免短期出货。
交易工具必须能够分析数据和交易情绪，这样才能确定好的投资机会。虽然艺术级的软件能够提供非常复杂的买卖信号，大多数的指标不能体现交易者情绪的紧张程度，而这是最终决定价格变化的力量。要解决这个根本的问题，就要对不断重复出现的价格和成交星模式进行图形分析。有效的模式分析能够发现公众的操作行为，因为这种分析能够把股票走势图中的干扰信息筛除，从而找到有用信号。经典的形态分析还研究反应性不规则模式，它们可以预测振荡性和价格移动随时间的演变情况。当走势图中内在的价格变化表现为剧烈波动的图像时，对模式分析经验丰富的交易者就常常忽略数学指标(和基本投资分析)。但是大多数的波段交易者仍然需要利用数学指标来证实自己所观察到的重要信息，纠正偏见。
要能够识别每个技术指标独特的外在特征。很多指标能够形成特定的形态，而另外一些则在两个极值之间来回变化。例如，平衡成交量(OBV)构成的一一个头肩形态与其他常用的指标具有相同的预测能力。但是，即使是最有效的指标在发出有效信号的同时也会发出于扰信息。要学会何时应该利用这些特定的信息，何时应该忽视。
每一个好的分析都应该通过正向(强度)波动指标和反向(动量)指标来验证当前的行情走势。常见的波动分析工具，如RSI和随机指标，能够识别超买超卖行情。移动平均线和平滑异同移动平均线(MACD) 掉头时就可以测量动量变化。或者波段交易者也可以在各个时段中绘制简单的趋势线和走势通道，并利用它们作为主要的动量工具。
建立定制的指标组合来分析具体的投资方式和个人交易目标。现代的交易软件具有几十种预装的指标，能够分析行情的不同方面。要注意观察这些常见工具随行情发展所作出的反应，并详细计算它们的量值。慢慢调整这此设置，并注意观察调整所产生的变化。随若时间的增加，微小的变化也会产生巨大的作用，带来半厚的利润。
在所有时段中都要利用分析工具，但是要根据不同持股周期的特征适当调整指标组合。当指标的最值与公众的观点一致时， 很多投资策略就可达到最佳的效果。这种方法能够利用普通大众的行为，使波段交易者能够预测行情的下一步走势。为了使操作更加具有灵活性，要在常用指标组合和定制指标组合之间作出选择.分析信号预测结果的区别。
利用指标帮助分析5分钟走势图和60分钟走势图，跟踪当8行情变化。将不同水平的指标绘制在上下窗口中，这样就能对当前行情做到一目了然。利用5-8-13布林带组合来确定股票的短期走势和每日S/R指标。在蜡烛图下方绘制:-条平滑的5根价格线的随机指标，测量买卖行为之间的波动情况。然后在60分钟线下F方设置一个经典的12 26 9MACD柱状图，以便直观显示较大的日内行情波动周期。
利用经典的20日布林带跟踪1天到3周股价波动引起的公众行为变化。在价格线下方设计- -条平滑的14日RSI曲线，以便体现较长时段的超买超卖状况。如果可以的话，利用彩色柱状图来观察每日成交量，其中上涨日为绿色，下跌日为红色。设计一个60日成交量移动平均线，使它穿过成交量峰值，提醒自己在那些交易时段的成交量发生了以外变化。一定要在日线图和周线图之间变化，观察所有的指标情况，这样便于分析大周期走势对交易的影响。
