关于企业的偿债能力分析，我们在资产负债表指标分析中有过详细介绍，如流动比率等。但是，流动比率是流动资产与流动负债之比，而流动资产体现的是能在一年或一个营业周期内变现的资产，包括了许多流动性不强的项目，如呆滞的存货，有可能收不回的应收账款，以及本质上属于费用的待摊费用，待处理流动资产损失和预付账款等。它们虽然具有资产的性质，但事实上却不能再转变为现金，不再具有偿付债务的能力。而且，不同企业的流动资产结构差异较大，资产质量各不相同，因此，仅用流动比率等指标来分析企业的偿债能力，往往有失偏颇。通过运用经营活动现金净流量与资产负债表相关指标进行对比分析，作为流动比率等指标的补充，能更好地分析企业的偿债能力。
事实上，企业举债来弥补自有资金的不足，最终用于偿债的最直接的资产就是现金。因此用现金流量来衡量企业的偿债能力更加直观和保险。现金流量表关于企业偿值能力的分析，主要是用现金与债务进行比较，常用的指标主要有现金流动负债比、现金比率、现金债务总额比、现金到期债务比等。
现金流动负债比
现金流动负债比，是用现金流量表中经营活动现金净流量与企业的流动负债进行比较，其公式为:
现金流动负债比=经营活动现金净流量/流动负债总额
由于企业的流动负债大多来源于企业的经营活动，所以用该指标能很好地反映企业偿还流动负债的能力。
