投资者如果准备以中国字画作为自己的投资方向，那么首先需要明确几个要点：一是确认字画为真迹；二是选择精品；三是把握好买卖时机。
中国字画的作者历来都以临摹为学习手段，技法崇尚古人，明清以来画风因循守旧，书法则因科举影响而盛行馆阁体。书画家都以模仿前辈名家为荣，形成一种潮流，坊间画店多有模仿名家之作。书画家如果没能入仕途，没有功名，一般地位都比较低微，生活贫困，即使自身技法高超也不得不有意模仿名家之作，以维持生计。当然也有为牟取私利专造赝品者。因此字画的鉴定辨别非常困难，只有经验丰富的专家才可以胜任。
古代字画中的名家精品多为帝王、达官贵族所收藏，历朝均有著录记载。但后因历代朝政的更迭，连年战乱，字画损失很大。许多有记载的名品实际上已经失传，余下的多为国内外博物馆或私人美术馆收藏。民间流传的字画，经历了近代鸦片战争、抗日战争、“文化大革命”等几次劫难，几乎损失殆尽。
因此古代名家精品在市场上流通量非常少。朝代越古、名气越大的名家，模仿其作品的人也越多。因此，对投资者来说，在投资古字画之前，若没有明确的专家鉴定，切不可轻易投资。
现在在市场上流通的字画，大多数是近现代名家的作品。由于这部分作品中的精品市场价较高，且作者多已去世，因此收藏这些精品的机会比较少，所需资金与精力也比较大。虽然市场上有赝品充斥其中，但赝品与真品始终有距离，只要多请教专家，多看、多比较、多学习，就不难分辨其真伪。对这些精品的投资虽大，但风险相对较小，是资金丰富的投资者的首选。
另外， 目前在世的中青年画家的作品许多已进入成熟期，其升值空间较大，此类作品是投资的重要选择。对投资者来说，投资这些作品需要的资金相对较少，但风险相对较大，回收期也较长。
投资者要研究这些画家的经历、艺术轨迹和风格走向，评估其潜力和前景。投资者可以参照两个标准：一是学术标准，即其作品在国家权威艺术机构所举办的艺术活动中的学术地位和水准；另一标准是看其作品的市场接受度、数量和质量，即收藏人数的多少。
