我从没有把一本交易书从头看到尾过，我从芝加哥商业交易所(CME)大厅开始自己的事业生涯，第一年就没在屏幕上看过图表，最重要的是，我从小就学会不能人云亦云。一遇到挑战，我总是运用简单的逻辑应对，而交易则无疑是一项挑战。
在芝加哥交易所的时候，我本该广泛涉猎，听听各种各样的课程，尽可能多看书，但我自己选择了另一种获得市场交易知识的方法。我在交易大厅有两个非常好的朋友，一个人给公司工作，另一个则是自己交易，而且还是大厅里做得比较好的交易人。我当时年轻气盛，雄心勃勃，就想知道他是怎么做的，幸运的是他也愿意给我一些建议。
我和他肩并肩站在场内，他指着一个走过去的交易人下达了命令：“看见那边的家伙了吗?告诉我他什么时候做交易。”我站起来看着那个人，他举手竞价一些合约的时候，我告诉了我朋友。
交易大厅的经验
价格上涨了一段时间，场内喊声四起。我的朋友指给我看那个人想买的迫切心情，他踮起脚尖，向会买给他的人高声喊着。几秒钟后，我朋友愉快地做了反向交易让那人的订单成交了，现在我们建立了看空仓位，而我自己还不知道自己的课程开始了。几分钟后，市场下跌，我们持仓获利。作为新人，我很受触动，实际上看起来非常容易，但又非常难。没几分钟我们的仓位就盈利了，看起来轻而易举，但这是在其他人都非常想买的情况下买空入场，这么做当时毫无道理。
我朋友解释说：“那个家伙从某方面来说来是交易场内的新手，一直在赔钱。新人入场时市场就会转向，因此我只要能发现那个新手，然后不断反向操作就行了。”
我不敢相信我朋友就是这么赚钱的，他的策略应该不止如此，但事实上，这的确是他交易方法的精髓，除此之外他也没别的要告诉我的了。但当天闭市时他给了我一个会心的微笑，个中深意远比我当时意识到的更深远。
那个交易新人根据情绪而不是客观信息来做决定，只要他看看客观信息，就能发现他买的时候买进已经持续了一段时间(为时已晚，风险增大)，而且价格处于供应超过需求阶段(阻力，且胜算降低)。从本质上说，他买入的时候机会已完全不向着他了。会赚钱的交易人从来不这么做，供需法则告诉你，买进出现一段时候后且价格位于供过于求时买进，是不会持续盈利的，客观的机遇都与你作对。
一般情况下，人都是在情绪控制下行动，而不是根据理智行动。根据情绪而不是客观信息进行交易决策的交易人，几乎都会在客观风险高而回报低的情况下入场。
两个错误
描述这种场内交易人时，有两个错误会凸显出来。第一个就是在一段时间的买盘后买入以及在一段时间的抛盘后卖出，这样做风险高回报低；第二个就是买入到阻力区(供应)和卖出到支撑区(需求)，这都是机会很少的交易。供求法则和通过买卖赚钱的方法都表明，机会完全与这个交易人作对。不断找到这种交易人，而从反向交易，会让自己得到机遇的垂青。
供求法则存在的时间当然比市场诞生的时间长得多，其用武之地远不止交易策略，我就学会了市场的核心概念以及价格运行的方式和原因。首先需要确切了解通过交易如何赚钱，此外就是学习恰当分析任何市场、任何时候供求关系对人类情绪的影响。
还有一个重点是赔钱的一方，大多数的输家一而再再而三犯了什么错。从如何做就错了来了解一件事情，这种方法的效果惊人，对柏拉图和亚里土多德很有用，为什么就不用到交易上呢?
通过买东西来赚钱的不二法门就是有人以更高价格买我们的东西。看空的话则反之。听起来简单?三思呀，我们看交易大厅、屏幕图表，或上千万投资人的账户报告时，很快就发现绝大多数交易人和投资人完全是反其道而行之。
在交易大厅，逆向操作的人完全是与其他场内交易人作对，觉察到情绪就可以利用，帮助那些在场并知道该看什么的交易人抓住机会。
一段时间后，我更喜欢自已家的舒适和计算机屏幕，就发现自己不适合场内交易。但唯一的问题是，如果亲眼看不到、听不到交易人，如何诠释市场?在屏幕上如何解读出情绪?毕竟，宝贵的信息来自于亲身体验。
我第一次看图表的时候，就知道我到底应该留意什么——不断犯那两个错误的交易人。我起先并不太清楚这在图表上会是什么表现，然后想明白了，要在市场的供求失衡中找出情绪机会不需要看图上的过去价格。
单单价格就能反映买卖方
我也该将交易大厅的人类情绪解读到电脑屏幕上了。我选择了日本蜡烛图，从中交易容易看出是买方还是卖方在控制市场，而且哪一方就要失去或重获控制权。蜡烛图(价格)反映了大家的观点和预测，包含交易人在交易时需要的真实、客观信息。
我们现在客观看一下图6-1，这张日内图表现了每天都会发生的场景。A区显示的是会被称为盘整交易的情况，以更加专业的水平客观而简单地说就是，交易的价格水平位于供求平衡阶段，B蜡烛条结束时，我们可以客观判断，在A价位供应过多而需求不足，只有这样价格才会下跌，一些人此时会想要看空，但我选择坐视价格下跌，因为在突破上扬和下跌时入场，很难有低风险高回报。在蜡烛条C形成和结束时，
可以客观推论，在该条买入的交易人并未获得持续利润，他们是在价格上涨一段后才买的，虽然上涨的不多，关键是，他们买入的价格水平是供应客观上大于需求的时候(供求失衡)，而且，这样做的人还不少，只要看看交易量增幅就知道了。
图6-1带有交易量的日内蜡烛图
我在交易大厅的朋友非常高兴卖给这些人，显然他们每次行动时都没有胜算。供需法则告诉我们，持续盈利的交易人不会在这种情况下买入，不会照这样子盈利。如果在买入一段时间后买入，进入阻力区(供应)，交易人在看多仓位上获利的胜算很低。如果再把人们行为的因素加进来，很容易明白为什么大多数投机人再三站在市场的对立面。卖空的机会出现在价格条E，比价格条D的实体最低价还低。
任务
1.客观地预见性分析：我们必须在好时机时比其他人先入场，在交易上，其他人学我们，还比我们晚行动，我们才会赚钱。
2.低风险入场：低风险(低压力)入场是盈利交易的关键，使我们能让资金管理策略和潜在的回报最大化。
工具：
1.蜡烛图(价格)；
2.恰当的趋势分析；
3.恰当的支撑(需求)和阻力(供应)分析。
分析：
1.平均价格目前是什么趋势?客观回答这个问题会告诉我们市场当前哪一方的胜算大。趋势上涨时(平均价格上行)，胜算在买方手里；趋势下跌时(平均价格下行)，胜算在卖方手里。顺着主流趋势交易总会有高胜算。但恰当的趋势分析是客观预测下一个趋势，不同于传统的趋势分析。
2.支撑(需求)和阻力(供应)在哪里?客观回答这个问题会引导我们找到低风险和高回报的入场区，该区域对看多者来说总是位于支撑线或其附近，对看空者来说总是位于阻力线或其附近，聪明的买卖方会在这里入场，获胜的概率最大。
3.有利润区吗(利润边际)?这是潜在入场点上供应和需求之间的差。对于多头来说，阻力区减去支撑区就行了；对空头来说，则反之。
要看什么?
找到价格的可能转向点就是一个简单的机械标准设置，我们]通过看一只股票来演示一次客观的预见性分析。
趋势方向如何?图6-2中的数据显示平均价格的趋势向上，这就表示更长期的胜算在买方手里。支撑(需求)和阻力(供应)在哪?A区的价位表示买方客观上多于卖方，此时的阻力相当高，因为价格从A价位的第一次上涨就超过了6美元，此次上涨打开了第一个利润区，其上面的所有重大供应都被消化了。
图6-2格尔公司股票
在蜡烛条C形成当天，我们应该等卖方中的新手在客观需求水平卖出。在C区，可以说卖方在价格下跌后卖出，当时需求超过供应。这是交易新人的明显特征一完全根据情绪而不是客观的原则和逻辑卖出。简单说而且要记住，持续盈利的任何买方和卖方永远不会在一段时间卖出后、需求超过供应的价位再卖，这样做的话，供需法则保证会带来持续的损失，而不是盈利。
在交易大厅容易看到这种情绪，谁的仓位盈利了，谁的交易亏损了。但现在，越来越多的人都通过电脑来交易，从来没有、将来也不会去交易大厅，因此知道情绪如何反映到图表上则成了成功的法宝。
不少交易人对交易的第一印象来自书本或研讨会，而不是真实的人之间的情绪交易。第一次接触市场和交易会深深印刻在你作为交易人的认知中，书本教的是如何根据图表形态交易，一般不会告诉你如何根据人类情绪形态交易；交易研讨会教你如何利用图表里的指标和摆动指数，而这往往会导致交易错误，因为大多数的指标和摆动指数都非常主观；也有不少书探讨图表形态和如何精准地借其入场，但问题是这些图表形态都是建立在交易人知道要涨和要跌的前提下，然后才知道要买还是要卖。实际上，睿智的交易人在红色蜡烛条还远没有出现在图表上的时候就有兴趣要买了。
很多交易书籍总是想要在精神上操控，而不是引导，甚至是传统的技术分析从核心上说有可能是错误百出，出路是要将所有的决策完全建立在供需法则上。
头肩形的问题
我们举个例子，来看看常用的头肩形高位形态，入场的标准是在跌破颈线时看空。首先，如果我知道很多人都会在这里看空，而且我还知道我获利的唯一途径是其他人在我入场后入场，那我就根本不会在这里看空入场了。
而且，出现这种图表形态时最重要的问题是：为什么会形成肩部和头部?答案很简单：阻力(供应)。应该关注的就是这里，这是低风险和高回报的入场点，但不会低多少，因为绝大多数交易人都会在这里入场(卖出)。
但别忘了，如果人人都学会在跌破颈线时入场(卖空)，这个交易人依样学来，那么他之后还有谁能卖?因此，交易人必须努力成为卖出的先导才行，这时才是低风险高胜算。我用大众用的验证方法，来验证我自己做出的决定。
前面提到，我从来没把一本交易书从头看到尾。如果我唯一获得持续盈利的方法是比其他人领先一步入场，那为什么要学习如何与其他人一样进退?
此外，利用交易赚钱的方法与人性是相反的，一般人只有在其他人已经买入时他再买入才会觉得放心，他们不愿意冒险，除非其他人愿意分担风险。交易人和投资人总是会因好消息买入，因为坏消息卖出。相信我，好消息和漂亮舒心的红色价格条不会将价格下拉到支撑区(需求)，睿智的交易人恰恰会在这个区域买入。可惜的是，一般都是坏消息会带来低风险和高回报的买入机会。
屏幕交易人的工作
屏幕交易要求能在图表上看出人性形态，然后根据供需法则应用简单逻辑，大多数吃败仗的交易人往往太纠结每笔交易的细节，想要找出来到底哪里做错了，他们其实应该摆脱新手做法，考虑交易的本质。不是看一本交易书就能解决问题，更有效的方法可能是看一本人类行为的基础心理学，再看一本有关供求的基本经济学，然后就可以开始交易。
无论市场参与者是在交易大厅交易，还是通过电脑交易，不变的是如何能在交易中赚钱。
我们根据图6-3来看看这几个步骤：
(1)主流趋势方向如何?向上
(2)阻力在哪里?54(区)
(3)支撑在哪里?51(区)
(4)有利润空间吗啊?有，3个点
图6-3高胜算的情况
因为交易量大，胜算也比一般情况下大，这表明许多交易人在几个蜡烛条的下跌后入场，进入支撑(需求)，这都是在长期时帧趋势向上(平均价格上涨)的背景下。入场的时机就在这一区域，而不是在红色反转蜡烛条之后。我们的目的是要成为红色反转蜡烛条的一分子，要诱使其他人学着我们买。注意是这种标准的机械设置得出了这种结论，而还没有买入信号或好消息出现。
很容易从图6-4中看出这种分析成功了。为什么?我们成了买入的诱导人，其他人在第二天入场，促使价格达到目标价，我们获得低风险和高胜算收益。我们要成为那个红色的反转蜡烛条，明白这一点很重要。其他大多数人会看着图表说：“已经在支撑线出现反转了，那就买吧。”这就是我们想要的，因为我们已经买入了。
图6-4实现利润目标
优势：线上交易人。如果这一条信息的好处言如其实，那还有什么好说的?从多年的交易和学习中，我了解到可以给人填鸭式地灌输核心交易概念，但大多数人是无法应用那些简单概念的。为什么?促使我们决策的情绪力量太强大。我在交易大厅和电脑交易多年，现在的优势大部分在屏幕交易人手里，条件是他们要知道自己在图表上找什么。
所需要的只是蜡烛图、交易量和电脑有电。
