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这里以IF1009合约与IF1008合约作为研究对象，从2010年8月12日开始，主力逐步开始移仓，IF1009持仓稳步增加，交易量从8月16日开始快速放大，资金移仓明显，受到资金推动效应影响，IF1009合约出现价量齐升局面；反观IF1008合约，由于资金逐步撤出，IF1008对于投资者的吸引力大大降低，资金关注度的弱化也拖累了其走势，两者相比IF1009走势明显强于IF1008走势。从两者价差上看，8月12日两者价差最低不足7点，不过之后随着主力移仓效应的逐渐放大，两者价差持续拉大，8月19日即IF1008合约交割前一交易日，价差达到最大值超过22点，如图4-5所示。

图4-5 IF1009-IF1008价差关系图(2010/8/11-2010/8/19)

因此，基于主力移仓效应到来的跨期套利机会不容忽视。投资者可以考虑这样一种策略：即临近交割日前7个交易日的时候就可以考虑卖出当月合约，同时买进次月合约的跨期套利操作，临近交割日的前一个交易日选择获利了结，该策略风险相对较低，而收益较为稳定。